在資本市場(chǎng)的投資者，只要能熟練掌握股市中的板塊、題材和熱點(diǎn)進(jìn)行波段操作，投資收益一般都會(huì)比較高。而市場(chǎng)中的大多數(shù)散戶投資者，缺乏這方面的基礎(chǔ)知識(shí)和操作技巧，盲目隨意買(mǎi)賣(mài)，其結(jié)果往往是“一買(mǎi)就套、一套就抱、越抱越跌、好不容易解套或者下決心割肉、讓人痛心的是一賣(mài)股價(jià)就飛漲”。
　　那么，怎樣把握好股市的板塊、題材和熱點(diǎn)？
　　大趨勢(shì)行情要注重板塊。所謂板塊，是將整個(gè)市場(chǎng)的所有股票，按照區(qū)域、行業(yè)、概念等方式劃分成若干塊，每一塊稱為一個(gè)板塊。在大牛市中，所有的板塊都會(huì)輪換上漲，只要有板塊還沒(méi)有輪漲，大牛市就還沒(méi)有漲到頂，每次回調(diào)都是買(mǎi)入機(jī)會(huì)；相反在大熊市中，所有的板塊也都會(huì)輪跌，只要有板塊還沒(méi)有輪跌，大熊市也就沒(méi)有跌到底，每次反彈都是出貨機(jī)會(huì)。這是中長(zhǎng)線投資者務(wù)必要掌握的技巧之一。
　　波段操作要抓住題材。所謂題材，就是利用某個(gè)事件、消息、政策等內(nèi)容，進(jìn)行充分發(fā)揮和炒作，致使股票價(jià)格大幅度拉升。不管是現(xiàn)實(shí)的還是將來(lái)的，只是以此作為借口，達(dá)到股票上漲的目的就行。所以，借題材投機(jī)要及時(shí)、果斷，大多數(shù)題材有明確的時(shí)限性（像奧運(yùn)會(huì)、世博），在題材兌現(xiàn)前無(wú)論股價(jià)高低都必須賣(mài)出。但有些題材相對(duì)而言卻沒(méi)有時(shí)限，是市場(chǎng)中的“不死鳥(niǎo)”，比如每年年報(bào)后的資產(chǎn)重組、近段時(shí)間的新能源、不斷創(chuàng)新高的稀有資源等。市場(chǎng)一有機(jī)會(huì)，這些題材就會(huì)利用。所以抓住題材是波段操作者的必修課。
　　大勢(shì)不好時(shí)要找熱點(diǎn)。相比板塊和題材，熱點(diǎn)就小得多。所謂熱點(diǎn)，就是在市場(chǎng)低迷時(shí)，千方百計(jì)找熱點(diǎn)刺激市場(chǎng)人氣，以達(dá)到博取短線差價(jià)或者出貨的目的。熱點(diǎn)的持續(xù)性代表此熱點(diǎn)的級(jí)別，長(zhǎng)則三天（一般不會(huì)超過(guò)一周）短則一天（有時(shí)是見(jiàn)光死）。同時(shí)熱點(diǎn)是隨時(shí)有可能轉(zhuǎn)換的，所以投資者在搶熱點(diǎn)時(shí)千萬(wàn)不要等到熱點(diǎn)冷了股票還在手中。

股票市場(chǎng)
　　指數(shù)：中長(zhǎng)線仍在下跌周期中，未到底；下跌第一波到位，技術(shù)性反彈有望持續(xù)。
　　短線：技術(shù)性反彈在時(shí)間上和空間上還沒(méi)有到位，目標(biāo)2750區(qū)域。..
投資策略：空倉(cāng)者可以考慮輕倉(cāng)參與短線反彈，關(guān)注新能源等熱點(diǎn)。
重倉(cāng)者利用這次反彈繼續(xù)減倉(cāng)。

期貨市場(chǎng)
　　指數(shù)期貨：長(zhǎng)空短多，短線參與多頭反彈行情；注意反壓時(shí)轉(zhuǎn)空。
傳統(tǒng)工業(yè)品：金屬、橡膠、化工都處于周線級(jí)別的大調(diào)整階段，目前僅僅只是反彈，反彈膠、銅最強(qiáng)，注意反壓區(qū)。
油脂豆類(lèi)：受大宗商品拖累整體走弱。
玉米小麥：受?chē)?guó)務(wù)院打擊農(nóng)產(chǎn)品炒作影響，短線走弱。多頭可以先離場(chǎng)但不做空。
白糖和螺紋鋼：下跌第一目標(biāo)已到達(dá)，等反彈受壓時(shí)再做空。

黃金：長(zhǎng)期趨勢(shì)看漲。

　　基金市場(chǎng)
　　在股票市場(chǎng)下跌趨勢(shì)中，指數(shù)型基金長(zhǎng)線可持有；貨幣型基金值得買(mǎi)入；最佳方案是基金定投。股票型基金短線逢反彈應(yīng)贖回。

經(jīng)驗(yàn)與教訓(xùn)
1.投資資本市場(chǎng)，首先要清楚大趨勢(shì)。牛市每次下跌都是買(mǎi)入良機(jī)，熊市每次反彈都是逃命機(jī)會(huì)。
2.牛市中輪換做板塊，股票要捂得久；震蕩市抓題材，股票要換得快；跌市中找熱點(diǎn)，股票要逃得快。
3.無(wú)論是板塊、題材還是熱點(diǎn)，龍頭始終是龍頭，在姊妹股中能買(mǎi)到龍頭老大決不買(mǎi)老二。
4：一天之內(nèi)逆轉(zhuǎn)的股票要特別小心，逆轉(zhuǎn)一般都是真的。
5：要敢于買(mǎi)入在大勢(shì)不斷下跌中創(chuàng)新高的股票，一個(gè)簡(jiǎn)單的道理：只為了解套所有籌碼的市場(chǎng)主力是永遠(yuǎn)不存在的。